比特币崩盘前发生了三件事,大资金早就跑路了(组图)

这是一场针对币圈的大屠杀。

我们先通过下面几张图，看看场面有多惨烈：

自上周达到顶峰以来，加密货币总市值已下跌超过8000亿美元（相当于特斯拉的总市值），从5月12日的高位2.5万亿美元跌至目前的略高于1.7万亿美元（3月以来的最低水平）。



比特币已自高位下跌逾50%，已跌破马斯克宣布可以用比特币购买特斯拉时的水平

一、发生了什么？

在比特币崩盘前，有三个节点性事件：

2月8日，特斯拉宣布，将接受比特币作为购买其车辆的付款方式（带动比特币上涨）。

记住！这是一个标志性事件，一家大型公司首次采取这种行动，让人们觉得越来越多的大型公司会跟进。但这件事情更深刻地意义在于，马斯克似乎掌握了比特币定价权，自此比特币的命运与马斯克推特账号的惊人之语联系在一起，正所谓“涨也马斯克跌也马斯克”。（要说幕后没有精密的策划你信吗？很多人宁愿相信背后有专业的资本运作，而不是脑洞大开的马斯克一时兴起。当马斯克发出看涨比特币的信号时，这些大资金进场推动比特币走高，给人们一种马斯克言论带动比特币上涨的错觉，从而掌握了比特币定价权。谁掌握了比特币的定价权，谁就掌握了未来全世界的定价权。）

5月12日，特斯拉CEO马斯克表示，特斯拉暂停接受使用比特币支付，理由是担心比特币挖矿影响环境。比特币随即疯狂下跌，同日以太坊价格也在5月12日达到创历史新高的4371美元后一路走跌。

5月18日晚间，中国人民银行微信号发文，金融业三大协会联合发声抵制虚拟货币炒作。公告一出加密货币市场集体跳水转涨为跌。

不知道有没有人想过这样一个问题，上述三个事件是随机发生的吗？更像是一场比特币定价权之争。

一直以来，马斯克都喜欢随意发表有关加密货币的言论，他一系列令人眼花缭乱的推文经常引发币圈混乱。

从时间上看，中国监管机构出手时间与马斯克那条爆炸性的推文仅相差“6天”，这似乎更像是一场比特币定价权之争（比特币定价权到底在中国人手里还是美国人手里，这似乎是一个值得深思的问题）。

当然，中国出手还有三方面考量：

第一，中国准备推出自己的数字货币；

第二，管控资金外流；

第三，防止群众被骗。

二、比特币为什么会跌？

1、因为威胁到了美元全球储备货币地位。

美联储大量印钞和量化宽松将引起通货膨胀，造成美元贬值，越来越多的人转而持有比特币抵御美元贬值。尤其是近来美联储玩味的态度，尽管通胀数据高企，却仍旧坚持超宽松货币政策（被迫容忍高通胀），令美元进一步下跌。如果美元继续下跌，而比特币升至天价，你觉得会发生什么？

根据IMF今年4月份公布的数据，去年第四季度美元在全球外汇储备占比跌至59%，创25年来最低。对美国来说，这是一个相当可怕的数字，相比之下在1977年至1991年期间，美元资产在全球外汇储备中的占比一度高达85%，与过去相比如今跌幅达到约30%。简单来说，美元的故事已经讲不下去了。

从历史上看，一旦有挑战美元的资产出现，在关键时刻必然会遭受打压。

2、比特币已成华尔街上的最拥挤交易

美国银行最新一季的基金经理人调查显示，做多比特币已成华尔街上的最拥挤交易。

在美国的金融史上，交易拥挤一向被视为资产高点出现的征兆，而现在做多比特币就成为了最拥挤交易，占比高达27%。之前那些拥挤交易的到达顶峰后行情都出现了逆转，例如科技股在2020年9月和2018年9月、美国国债在2020年3月、美元在2017年1月和2015年2月都与“相对顶部”关联在一起。



3、从技术角度来看红灯亮起

从图表角度来看，比特币的这波跌势非常符合技术分析理论。比特币自5月14日跌破100日移动均线后，开始加速下跌。而本轮下跌，企稳在50日移动均线。

“基本面+风险偏好+技术面”三者全部发生了变化，此次比特币的崩盘只能说是一次必然事件。

三、早就有人跑路了

值得一提的是，早在这波暴跌前，机构就已经跑路了。

摩根大通的量化分析师Nick Panigirtzoglou在报告中称，比特币的流动状况持续恶化，机构投资者将继续缩减资金。在过去的一个月中，比特币期货市场经历了自去年10月以来最持久的清算。

下面这张图是CME比特币期货未平仓合约，这些人早在暴跌前就已经减持仓位了：



诱使机构投资者平仓的原因是，比特币两次未能突破6万美元，技术面信号弱化，；比特币短线动能信号自2020年3月首次跌幅负值区间：



机构投资者近期抛售的不仅局限于比特币期货，比特币ETF基金也经历了持续性的抛盘，流入资金4周以来首次进入负值区域：



那么这些资金去哪了？

摩根大通认为，资金从比特币流出转向了黄金。

在比特币ETF经历持续资金流出的同时，黄金ETF则在经历持续的资金净流入：



摩根大通认为比特币的“公允价值”为35000美元。

根据该行的公允价值模型计算，比特币的公允价值应该接近35000美元。该公允价值模型基于比特币/黄金波动率比率接近4的假设。目前比特币的市场估值明显过高。



机构投资者已经跑路了，但许多散户投资者深陷其中。从全球最大搜索引擎Google的数据我们可以一窥一二：

“加密货币”一词搜索量创下了历史新高；

“今天加密货币发生了什么”搜索量上涨了850％；

“我应该出售我的加密货币”搜索量上涨了400％。

比特币大崩盘！又暴力拉升10000美元，孙宇晨18亿抄底，马斯克发声！

这一夜，比特币坐上过山车，道指也出现“400点”大逆转。

全网加密货币市场已有58万人爆仓443亿，但“女巴菲特”依然唱多至50万美元，马斯克也迅速发声。

波场币创始人孙宇晨更是自称，已豪掷9.8亿抄底比特币、8.6亿抄底以太坊。这意味着他一共已经斥资约18.5亿人民币抄底加密货币。

比特币暴力反弹一万美元

反弹幅度一度达到40%，58万人爆仓443亿

周三，比特币一度狂泻30%，加密货币市场也集体暴跌。而在比特币价格触及3万美元关口后又迅速暴力反弹，一度回升至42000美元之上，反弹超12000美元，反弹幅度达40%。

但在暴力反弹后，今晨，比特币价格有所回落，截至发稿，比特币价格跌破40000美元，在38000美元左右徘徊。



比特币价格的大起大落使得不少人爆仓。截至北京时间今晨7点，过去24小时内，共有近58万人爆仓，爆仓金额达443亿人民币。



波场币创始人孙宇晨抄底

豪掷18.5亿

在比特币价格大跌之际，波场币（TRON）创始人孙宇晨在社交平台上发文支持这一加密货币。



他表示自己已经“逢低买入”，用36868美元的平均价格购买了价值1.53亿（约合人民币9.8亿）美元的比特币，用2509美元的平均价格购买了价值1.35亿（约合人民币8.68亿）美元的以太坊。

如果其言论属实，这意味着他已斥资9.8亿人民币抄底比特币，斥资8.6亿人民币抄底以太坊，总共斥资约18.5亿人民币抄底加密货币。

“女巴菲特”：比特币仍将涨至50万美元

马斯克也发声了！

当地时间周三，加密货币市场大幅震荡之际，有“女巴菲特”、“牛市女皇”之称的Cathie Wood表示，仍然对比特币充满信心，依然预期比特币能涨到50万美元。

但她还表示，尽管拥有长期看好的信念，但在反弹前，比特币和其他数字货币可能还有更大下行空间；当市场非常情绪化时，你永远不知道低点有多低。

马斯克也发声了。

他在推特上发布了一句十分简短的话，被不少人解读为，特斯拉手中拥有钻石，而钻石大概率在暗示比特币的价值。



美股也现大逆转

道指反弹400点

比特币价格大逆转之际，美股也出现大逆转。开盘后不久，三大股指均跌超1%，但盘中震荡上行，收盘跌幅均收窄至0.5%以内。

其中，道指盘中一度触及33473点的低点，但收盘报33896点，距离日内低点反弹423点。



截至收盘，道指跌0.48%，报33896.04点；纳指跌0.03%，报13299.74点；标普500指数跌0.29%，报4115.68点。



三大股指盘中走势受拖累的原因，除加密货币价格的震荡外，还包括美联储会议纪要的发布。

北京时间凌晨两点左右，美联储最新会议纪要发布，会议纪要暗示美联储官员将讨论收紧政策，道指随即跳水，再度跌超1%，但临近尾盘跌幅缩小。

4月27-28日的美联储会议纪要显示，官员们在4月会议上对国内经济复苏持谨慎乐观态度；部分与会者认为，如果经济继续朝着联邦公开市场委员会的目标迅速发展，在未来几次会议上的某个时候开始讨论调整资产购买速度的计划可能是适宜的做法；系统公开市场账户(SOMA)管理者指出未来几个月隔夜利率的下行压力可能导致需要考虑适度调整管理利率。

但也有与会者指出，经济可能还要一段时间才能向着充分就业和物价稳定目标取得进一步的实质性进展。

值得注意的是，美联储的这份会议纪要反映的是美联储馆员4月27日至28日的观点，而在这之后，不及预期的4月就业数据和零售数据才发布，当时官员的观点显然没有考虑上到这些数据所反应的经济复苏复杂性，因而观点有些“过时”。这或许是市场对这份美联储纪要没有做出过多反应的重要原因。

分析师Chris Anstey认为，到目前为止，美联储似乎还没有足够的理由或证据支撑它在6月份发出缩债即将到来的强硬信号。考虑到4月份令人失望的就业和零售数据，情况更是如此。

分析师Cameron Crise认为，讨论缩减购债是正常的。他表示，美联储会议纪要反映的是在最近的非农就业和通胀报告发布之前召开的一次会议，因此从某种意义上说，会议的观点已经有点旧了。有关缩减购债时机的新闻标题正在引起一连串反映，但对于市场来说这不应是出人意料的。你仔细想想，如果他们不在即将到来的会议上开始讨论这个问题，那才是不寻常的。

特斯拉再收跌，已回调37%

“女巴菲特”出手加仓

持有大量比特币的特斯拉，股价未能随着比特币价格的反弹而收涨。

周三，特斯拉再收跌，截至收盘，特斯拉跌近2.5%，股价报536.46美元，距离年内900.4美元的股价高点已回调37%。与股价触及年内高点时相比，特斯拉市值已回调3176亿美元，约合2万亿人民币。



消息面上，当地时间本周二，Electrek援引知情人士报道称，特斯拉有超过10000辆从弗里蒙特（Fremont）工厂出厂的电动汽车，因缺失零部件而无法交付给用户。

知情人士称，有1万至2万辆汽车因缺少未知部件而被密封保存，部分Model 3和Model Y下线时仍然保留密封保存标签；这个问题很小，可以由服务团队解决，但会造成车辆交货延迟；最坏的情况是，部分车辆的交付时间可能推迟到第三季度，特斯拉第二季度的业绩将受影响。

据富途，ARK Investment Management旗下旗舰基金ARK创新ETF和ARK自主技术与机器人技术ETF周二增持超过47000股特斯拉。虽然价值仅仅2700万美元，但这是Ark自4月以来首次购买特斯拉。

特斯拉是美股最大做空目标

空头头寸接近亚马逊和微软之和

据雅虎财经，特斯拉目前是美股市场上最大的做空目标，分析公司S3 Partners的预测分析董事总经理Ihor Dusaniwsky表示，这是近年来全球规模最大的空头目标。

S3 Partners的数据显示，截至5月13日，特斯拉的空头头寸达到225亿美元。正如Dusaniwsky所指出的，这几乎相当于亚马逊与微软加起来的空头头寸。

《大空头》原型也在做空特斯拉。本周，电影《大空头》原型迈克尔伯里旗下基金Scion Asset Management发布最新13发报告，该报告显示，该基金持有价值逾5亿美元的特斯拉空仓。

马斯克退群，木头姐成为华尔街最大韭菜

马斯克向世人展示如何合法合规的炒币割韭菜，先是今年2月重仓价值15亿美元的比特币，随后发推特，接受比特币作为购车支付手段，以实现投资的“多样化和最大化”。比特币的价格从3万美元一路拉升到6万美元的高点，这笔投资使特斯拉一季度狂赚几亿美元。



5月13日，马斯克再度发文，称特斯拉暂停使用比特币来来买车，原因是担忧比特币挖矿和使用化石燃料频率污染环境，与其环保理念相违背。当日比特币大幅下挫10%，一度击穿45000美元关口。

一位名为“cryptowhale”的网友在社交媒体上表示：“下个季度，当比特币投资者发现特斯拉抛售了他们剩余的持仓时，他们会扇自己耳光的。在这条推特下，马斯克评论道：“确实（Indeed）．”马斯克的这条评论被市场解读为，是在暗示特斯拉已经或者将要出售其持有的剩余比特币持仓。

而5月18日晚间来自监管的压力，互联网金融协会、银行业协会、支付清算协会联合发布公告，要求会员机构不得开展虚拟货币交易兑换以及其他相关金融业务。

公告要求，坚决抵制虚拟货币相关非法金融活动，不为虚拟货币交易提供账户和支付结算、宣传展示等服务，同时提示社会公众加强风险防范意识，不要参与虚拟货币相关交易炒作活动，谨防个人资金受损。消息一出，直接让虚拟币崩盘，一度暴跌25%，到3万美元，



拥挤的币圈交易让Coinbase官网直接瘫痪，COIN 股价开盘直接暴跌12%，木头姐ARK重仓COIN，

ARKW： 734K股 3.36%

ARKK： 2.65M股 3.17%

ARKF： 424K股 2.97%



ARK 操盘点位图

越跌越买，越买越跌，累计买了3百万股，目前亏损2亿美元。被交易员称为“华尔街最大的韭菜”。做空ARKK的看跌期权不计其数。



ARKK 看跌期权截图



美国银行最新调查也显示，做多比特币是目前全球金融市场上最拥挤的交易。在今年1月份，做多比特币也位居榜首，此后一度被FANG挤到第二位。

但就比特币后市走势，华尔街机构普遍不容乐观。多位技术分析师表示，去年掀起加密货币热潮以来，比特币眼下所陷入的最严重抛售势将进一步加剧。

我们美股投资网 TradesMax 之前已经警告过，一个好的货币资产必须有能保持一个稳定的价格，相比特币这种过山车的行情，只能是短期投机。 阅读原文